【中國(guó)涂料采購(gòu)網(wǎng)】2017年全球涂料市場(chǎng)的銷售量以4.2%的速率增長(zhǎng)，2016年為5%。除裝飾漆在全球增長(zhǎng)量方面除領(lǐng)先地位外，汽車和工業(yè)涂料也有提升。從區(qū)域劃分來(lái)看，亞洲占全球涂料市場(chǎng)的45%。預(yù)計(jì)2018年涂料市場(chǎng)的漲勢(shì)將延續(xù)，但或?qū)⒈?017年略有放緩。
據(jù)全國(guó)涂料工業(yè)信息中心消息，2017年中國(guó)涂料產(chǎn)量首次突破2000萬(wàn)噸大關(guān)，達(dá)到2041萬(wàn)噸，相比調(diào)整后2016年行業(yè)產(chǎn)量1817.2萬(wàn)噸，增幅達(dá)到12.3%。
根據(jù)分析發(fā)現(xiàn)，2017年國(guó)內(nèi)涂料企業(yè)利潤(rùn)均受到了嚴(yán)峻挑戰(zhàn)。除了人工費(fèi)用的增加，利潤(rùn)下滑的另一重要因素是原料價(jià)格的快速增長(zhǎng)，作為涂料重要原料的鈦白粉、丙烯酸乳液等產(chǎn)品在2017年價(jià)格都大幅拉漲。
從全球范圍看，鈦白粉約占全部白色顏料使用量的80%，是目前世界上性能最好的一種白色顏料，是僅次于合成氨和磷酸的第三大無(wú)機(jī)化學(xué)品。廣泛應(yīng)用于涂料、塑料、橡膠、油墨、化纖、造紙、化妝品等領(lǐng)域。到目前為止，世界上還沒有出現(xiàn)其他任何產(chǎn)品能夠替代鈦白粉的應(yīng)用。相反，隨著科技的發(fā)展，鈦白粉的應(yīng)用已經(jīng)擴(kuò)展到新能源、環(huán)保、高端裝備、醫(yī)用等領(lǐng)域，應(yīng)用前景十分廣闊。
動(dòng)蕩的市場(chǎng)環(huán)境給行業(yè)的參與者帶來(lái)了巨大影響，接下來(lái)為您分析一下鈦白粉企業(yè)領(lǐng)頭羊們的業(yè)績(jī)報(bào)告。
從收入來(lái)看，國(guó)外企業(yè)里，科慕穩(wěn)居收入第一名，收入為61.83億美元，同比增長(zhǎng)15%;Venator位列第二名，收入為22.09億美元，同比增長(zhǎng)3.17%;康諾斯位列第三名，收入為17.29億美元，同比增長(zhǎng)21.09%;在特諾和科斯特的交易進(jìn)入膠著階段時(shí)，特諾以16.98億美元占據(jù)第四名，同比增長(zhǎng)30%。
國(guó)內(nèi)企業(yè)：龍蟒佰利堅(jiān)守國(guó)內(nèi)龍頭地位，以104億元占據(jù)榜首，同比增長(zhǎng)148.03%，第二位是中核鈦白，收入32.56億元，同比增長(zhǎng)58.99%，第三位是安納達(dá)，收入為11.42億美元，同比增長(zhǎng)39.51%。
在凈利潤(rùn)方面，排行有所不同。國(guó)際企業(yè)中，科慕仍為第一名為7.46億美元，同比增長(zhǎng)242%;康諾斯以3.545億美元占據(jù)第二名，同比增長(zhǎng)87.79%;Venator以1.91億美元位列第三。而特諾受多方因素影響，凈虧損2.72億美元，同比減少97.79%。
國(guó)內(nèi)企業(yè)的排名不變，第一名是龍蟒佰利凈利潤(rùn)25億元，同比增長(zhǎng)466.02%，這個(gè)驚人的數(shù)據(jù)也使龍蟒佰利成為國(guó)內(nèi)外鈦白粉行業(yè)中利潤(rùn)增長(zhǎng)最大的企業(yè)。凈利潤(rùn)第二名為中核鈦白3.89億元，同比增長(zhǎng)362.96%;安納達(dá)為第三，1.63億元，同比增長(zhǎng)285.24%。
科慕
科慕公布2017年度業(yè)績(jī)。2017年實(shí)現(xiàn)凈銷售額61.83億美元，同比增長(zhǎng)15%。鈦白科技業(yè)務(wù)2017年銷售額為29.58億美元，同比增長(zhǎng)25%，這主要得益于全球平均銷售價(jià)格上漲以及Ti-Pure™鈦白粉需求增加。原材料成本的增加、分銷費(fèi)用的增加以及與轉(zhuǎn)型舉措和績(jī)效薪酬相關(guān)的費(fèi)用增加部分抵消了利潤(rùn)的漲幅。
鈦白科技業(yè)務(wù)方面，客戶對(duì)公司Ti-Pure™鈦白粉的偏愛帶動(dòng)了該業(yè)務(wù)單元的更高產(chǎn)量，四季度，Ti-Pure™鈦白粉價(jià)格的上漲增加公司銷售收入達(dá)10%。
據(jù)了解，目前科慕氯化法產(chǎn)能為116萬(wàn)噸。
Venator
世界第三大鈦白粉生產(chǎn)商Venator。2017年實(shí)現(xiàn)銷售額為22.09億美元，同比增長(zhǎng)3.17%;營(yíng)業(yè)利潤(rùn)為1.91億美元。據(jù)悉，Venator鈦白粉產(chǎn)能約為78.2萬(wàn)噸/年，約占全球鈦白粉總產(chǎn)能的11%。公司在歐洲、北美、非洲和亞洲共有9座鈦白粉生產(chǎn)設(shè)施。但在2017年2月1日時(shí)，亨斯邁波里工廠發(fā)生不可抗失火事件，據(jù)悉，該廠預(yù)計(jì)要于2018年12月才能100%恢復(fù)生產(chǎn)。
受以上種種因素影響，預(yù)計(jì)Venator在2018年年末時(shí)的銷售額仍將會(huì)有更大的提升。
特諾
特諾2017年度實(shí)現(xiàn)銷售額為16.98億美元，同比增長(zhǎng)30%;經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)為1.38億美元，去年虧損為5600萬(wàn)美元;凈虧損2.72億美元，去年凈虧損6000萬(wàn)美元。
報(bào)告顯示，鈦白粉全年銷售額為16.98億美元，同比增長(zhǎng)30%，這是由于顏料和所有鈦原料和副產(chǎn)品的銷量增加所致。顏料銷售量增加4%，銷售價(jià)格上漲了20%。所有地區(qū)的售價(jià)都較高。鈦原料和副產(chǎn)品銷售增長(zhǎng)了40%，銷售價(jià)格上漲了9%。
2017年2月21日，特諾(Tronox)宣布以16.63億美元現(xiàn)金收購(gòu)科斯特(CristalGlobal)鈦白粉(TiO2)業(yè)務(wù)。經(jīng)過一年的時(shí)間，此收購(gòu)案已經(jīng)獲得7個(gè)國(guó)家的審查批準(zhǔn)，美國(guó)和歐盟成為此次收購(gòu)案的焦點(diǎn)，美國(guó)聯(lián)邦貿(mào)易委員會(huì)擔(dān)憂合并后的企業(yè)占據(jù)北美地區(qū)80%以上的產(chǎn)能，會(huì)造成壟斷。歐盟委員會(huì)也在3月20日給出了反對(duì)合并的聲明，特諾公司正在積極斡旋，希望能夠完成此項(xiàng)收購(gòu)案。同時(shí)，也與科斯特達(dá)成延長(zhǎng)協(xié)議，雙方同意將交易的結(jié)束日期從此前的2018年5月21日延長(zhǎng)至2018年6月30日，并且如有必要還將獲得重復(fù)自動(dòng)延長(zhǎng)3個(gè)月的權(quán)利，直到2019年3月31日。
如果在2019年3月31日之后任何一方由于未能獲得監(jiān)管部門的批準(zhǔn)而提出終止交易協(xié)議，或在2018年12月31日后Tronox由于未能獲得監(jiān)管批準(zhǔn)而終止協(xié)議，Tronox都將被要求支付終止費(fèi)6000萬(wàn)美元。
康諾斯
全球第四大鈦白粉生產(chǎn)商康諾斯(Kronos)2017年實(shí)現(xiàn)凈銷售額為17.29億美元，同比增長(zhǎng)21.09%;運(yùn)營(yíng)利潤(rùn)為3.304億美元，同比增長(zhǎng)75.45%;凈利潤(rùn)為3.545億美元，同比增長(zhǎng)87.79%。
康諾斯
報(bào)告顯示，康諾斯2017年銷售量為58.6萬(wàn)噸，2016年為55.9萬(wàn)噸;產(chǎn)量為57.6萬(wàn)噸，2016年為54.6萬(wàn)噸。相比較2016年，2017年鈦白粉銷售價(jià)格同比增長(zhǎng)22%，鈦白粉銷售量同比增長(zhǎng)5%。
報(bào)告稱，2017年凈銷售額同比增長(zhǎng)27%，主要是由于鈦白粉的平均售價(jià)和銷售量增加，銷1售凈額增加;全年凈利潤(rùn)同比增長(zhǎng)87.79%，主要原因是由于較高的平均銷售價(jià)格、更高的銷售和產(chǎn)量以及更高的原材料和其他生產(chǎn)成本，部分抵消了某些原材料和其他生產(chǎn)成本的成本上升。
國(guó)內(nèi)企業(yè)
2017年國(guó)內(nèi)鈦白粉企業(yè)的業(yè)績(jī)快速增長(zhǎng)，主要得益于2017年多次的產(chǎn)品提價(jià)。2017年鈦白粉行業(yè)在環(huán)保督察、出口數(shù)量增加的情況下，頻繁提高國(guó)內(nèi)外的鈦白粉價(jià)格，促進(jìn)了銷售業(yè)績(jī)的大幅提升，尤其是凈利潤(rùn)的增長(zhǎng)保持在高位。
因鈦白粉行業(yè)持續(xù)景氣，市場(chǎng)需求回暖，產(chǎn)品價(jià)格上漲，出口增加，企業(yè)盈利大幅增長(zhǎng)，安納達(dá)透露，2018年鈦白粉行業(yè)有望持續(xù)堅(jiān)挺。
從銷售額及產(chǎn)能、產(chǎn)量來(lái)看，龍蟒佰利集團(tuán)毋庸置疑是國(guó)內(nèi)鈦白粉行業(yè)的領(lǐng)頭羊。
龍蟒佰利
龍蟒佰利2017年?duì)I業(yè)收入104億元，同比增長(zhǎng)148.03%;歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)25.0億元，同比增長(zhǎng)466.02%。
佰利聯(lián)2016年9月完成收購(gòu)龍蟒鈦業(yè)100%股權(quán)實(shí)現(xiàn)并表，鈦白粉產(chǎn)能由20萬(wàn)噸/年增加到56萬(wàn)噸/年，成為亞洲第一世界第四的鈦白粉企業(yè)，國(guó)內(nèi)市場(chǎng)占有率達(dá)15.9%，龍蟒佰利產(chǎn)品全年出口量約占全國(guó)出口總量的39.0%。2017年是龍佰融合元年，全年共銷售鈦白粉58.45萬(wàn)噸，其中出口鈦白粉30.73萬(wàn)噸。
2017年，公司科研機(jī)構(gòu)龍佰研究院共計(jì)立項(xiàng)科研項(xiàng)目191項(xiàng)，完成131項(xiàng)目;新增受理專利81項(xiàng)，獲授權(quán)專利34項(xiàng)，其中發(fā)明專利7項(xiàng)，實(shí)用新型專利27項(xiàng);完成科研申報(bào)項(xiàng)目49項(xiàng)，申報(bào)成功25項(xiàng)，共獲批科研項(xiàng)目資金1505.02萬(wàn)元。
布局原料市場(chǎng)，2017年3月10日，龍蟒佰利擬以現(xiàn)金1.9億元收購(gòu)攀枝花市瑞爾鑫工貿(mào)有限責(zé)任公司100%的股權(quán)，收購(gòu)?fù)瓿珊?，瑞爾鑫將成為公司的全資子公司。2018年3月19日，龍蟒佰利擬通過發(fā)行股份及支付現(xiàn)金相結(jié)合的方式購(gòu)買四川安寧鐵鈦股份有限公司100%股權(quán)。通過收購(gòu)，龍蟒佰利緩解鈦礦供應(yīng)緊張的矛盾，保障公司原材料的供應(yīng)穩(wěn)定，增強(qiáng)公司的選礦能力，從而提高鈦礦自給能力。
氯化法替代硫酸法趨勢(shì)明顯，龍蟒佰利實(shí)現(xiàn)氯化法規(guī)?；a(chǎn)銷行業(yè)龍頭地位穩(wěn)固。相比硫酸法生產(chǎn)鈦白粉，氯化法生產(chǎn)的鈦白粉光學(xué)和化學(xué)性能更好。龍蟒佰利現(xiàn)有氯化法鈦白粉產(chǎn)能達(dá)6萬(wàn)噸/年，在建的20萬(wàn)噸/年新增產(chǎn)能計(jì)劃于2019年年初投產(chǎn)，加之今年新公布的20萬(wàn)噸投資計(jì)劃，到2020年龍蟒佰利氯化法鈦白粉的產(chǎn)能將達(dá)46萬(wàn)噸/年，行業(yè)龍頭地位不言而喻。也將改變我國(guó)鈦白粉行業(yè)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)。
中核鈦白
中核鈦白2017年實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入32.56億元，同比增長(zhǎng)58.99%;歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)3.89億元，同比增長(zhǎng)362.06%。
中核鈦白
中核鈦白表示，公司主營(yíng)產(chǎn)品鈦白粉銷售數(shù)量較上年同期增加，銷售價(jià)格上漲，毛利率提升，同時(shí)公司加強(qiáng)內(nèi)部管理，提高了盈利能力。2017年，生產(chǎn)鈦白粉成品22.12萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)16.23%;鈦白粉成品銷售22.30萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)7.77%。
中核鈦白甘肅一期10萬(wàn)噸鈦白粉項(xiàng)目將在2018年全部投產(chǎn)，將對(duì)企業(yè)的銷售業(yè)績(jī)帶來(lái)實(shí)質(zhì)性的增長(zhǎng)。
安納達(dá)
安納達(dá)2017年實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入11.42億元，同比增長(zhǎng)39.51%;凈利潤(rùn)為1.63億元，同比增長(zhǎng)285.24%。
安納達(dá)于2018年3月與江蘇特豐新材料科技有限公司簽署了《技術(shù)合作協(xié)議》，雙方就聯(lián)合研究開發(fā)高端綠色涂料用金紅石型鈦白粉事宜達(dá)成一致。此次與江蘇特豐開展技術(shù)合作，雙方聯(lián)合研究開發(fā)高端綠色涂料用金紅石型鈦白粉產(chǎn)品，有利于提高公司產(chǎn)品品質(zhì)，改善金紅石型鈦白粉產(chǎn)品結(jié)構(gòu)，提高產(chǎn)品市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力，滿足水性涂料應(yīng)用發(fā)展需求，對(duì)實(shí)現(xiàn)公司產(chǎn)品差異化戰(zhàn)略具有積極意義。
安納達(dá)2018年主要生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)計(jì)劃包括產(chǎn)銷鈦白粉76000噸，資金回籠率達(dá)到100%;環(huán)境保護(hù)：各項(xiàng)污染物達(dá)標(biāo)排放。
中國(guó)的鈦白粉行業(yè)目前正處于一個(gè)快速發(fā)展期
2017年，中國(guó)鈦白粉總產(chǎn)量達(dá)286.95萬(wàn)噸，同比增加10.49%。其中，金紅石型鈦白粉占比為79.33%，銳鈦型為15.45%，非顏料級(jí)為5.22%。年產(chǎn)量達(dá)10萬(wàn)噸以上的鈦白粉企業(yè)共有10家，共計(jì)產(chǎn)量為186萬(wàn)噸，占全國(guó)總量的64.8%，產(chǎn)業(yè)集中度進(jìn)一步提高;2017年全國(guó)出口鈦白粉83萬(wàn)噸，比上年同期增長(zhǎng)15.33%。
中美貿(mào)易戰(zhàn)促進(jìn)我國(guó)鈦白粉加快向氯化法轉(zhuǎn)型
3月23日美國(guó)總統(tǒng)特朗普宣布將采取措施對(duì)中國(guó)約600億美元的產(chǎn)品加征關(guān)稅，此次美國(guó)對(duì)中國(guó)加征稅的領(lǐng)域主要針對(duì)高科技產(chǎn)業(yè)，鈦白粉行業(yè)雖然不算高科技產(chǎn)業(yè)，但美國(guó)、歐盟的鈦白粉產(chǎn)業(yè)仍領(lǐng)先中國(guó)。
目前，高端氯化法鈦白粉主要掌握在科慕、Venator、特諾、等美國(guó)企業(yè)手中?？颇铰然óa(chǎn)能為116萬(wàn)噸;Venator(原亨斯邁顏料業(yè)務(wù))氯化法產(chǎn)能36萬(wàn)噸;正處于收購(gòu)階段的特諾和科斯特(總部在沙特)若合并后，氯化法產(chǎn)能為143萬(wàn)噸。若特諾成功收購(gòu)科斯特，合并后的企業(yè)和科慕的氯化法產(chǎn)能將占北美地區(qū)的80%以上。
2017年，全國(guó)5家氯化法鈦白粉生產(chǎn)企業(yè)(龍蟒佰利聯(lián)、錦州鈦業(yè)、云南新立、漯河興茂、攀鋼釩鈦)的合計(jì)產(chǎn)量為16.75萬(wàn)噸，比上年增加6.2萬(wàn)噸，增幅為58.96%。2017年的氯化法鈦白粉產(chǎn)量占全國(guó)鈦白粉總產(chǎn)量5.83%。占當(dāng)年金紅石型產(chǎn)量的7.36%，占比份額均在提升。
從產(chǎn)能上來(lái)看，我國(guó)的氯化法鈦白粉仍有很大的提升空間，基于氯化法鈦白粉的各種優(yōu)勢(shì)，龍蟒佰利、天原集團(tuán)在2018年加碼投資。龍蟒佰利2月公告，利用河南佰利聯(lián)新材料有限公司一期氯化法鈦白粉生產(chǎn)廠區(qū)預(yù)留場(chǎng)地建設(shè)20萬(wàn)噸/年氯化法鈦白項(xiàng)目，項(xiàng)目總建設(shè)期為2年，總投資估算為18.1159億元。
天原集團(tuán)為搶占國(guó)內(nèi)市場(chǎng)，3月公告公司擬以自籌資金投資建設(shè)年產(chǎn)5萬(wàn)噸氯化法鈦白粉。加之此前公司募投的5萬(wàn)噸氯化法鈦白粉項(xiàng)目，天原集團(tuán)共投資建設(shè)氯化法鈦白粉的產(chǎn)能為10萬(wàn)噸。
龍蟒佰利和天原集團(tuán)兩家企業(yè)在建及加碼投資的氯化法鈦白粉產(chǎn)能合計(jì)共50萬(wàn)噸/年。兩家企業(yè)的項(xiàng)目建成投放市場(chǎng)后，將改變鈦白粉以硫酸法生產(chǎn)為主的格局。
中美貿(mào)易戰(zhàn)不僅推動(dòng)我國(guó)高科技產(chǎn)業(yè)的快速發(fā)展，也將加速中國(guó)高端氯化法快速崛起。